最新的研究成果，本论文的主要观点为巨灾期权是以巨灾指数损失为标的资产的期权, 是规避巨灾风险的金融手段之一。 在风险中性测度下, 通过构造具有损失期和具有跳扩散过程的延展期的巨灾指数的微分方程, 利用鞅定价理论, 得到巨灾期权定价公式。 基于以上结论, 通过引入ISO公司提供的PCS巨灾指数真实数据进行数值模拟, 对巨灾期权的价格过程进行了实证分析, 并探讨了隐含波动率。不知是否符合录用要求，望您批评与指正。