一、家庭创业的三部门信贷需求模型

通常，家庭创业的资金需求通常通过信贷方式获取，然而，由信息不对称所导致的创业金融市场中信贷配给行为的出现，大大降低了创业者对信贷服务的可能性，使其面临严重的信贷约束，抑制了创业行为（彭克强等，2016^[11]；李磊等，2014^[12]）。 特别是在农村地区，正规金融机构网点分布较少且分散，使得该地区难以享受便捷的金融服务（温涛等，2016）^[13]，金融交易成本高，面临更严重的金融约束，其创业行为也受到更大的限制（Carpenter and Peterson,2012）^[14]。在这种情况下，许多创业家庭选择了非正规信贷的路径来获取创业资金。同时，也有学者发现，数字金融的发展使农村地区居民也能享受到便捷的金融服务，获得信贷资金（张勋等，2019）^[15]。因此，目前能够为家庭创业提供借贷资金的可能渠道就拓展为三个方面。基于此，我们假设家庭创业群体对数字金融、正规金融与非正规金融三部门同时存在信贷需求，基于信贷成本最小化原则，探讨数字金融对家庭创业正规与非正规信贷需求产生的可能的替代效应。